商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)與優(yōu)化研究.pdf

1、我國(guó)在經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)制過(guò)程中積累了大量的銀行不良資產(chǎn)，成為我國(guó)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行重要的不穩(wěn)定因素。金融風(fēng)險(xiǎn)管理已成為我國(guó)目前經(jīng)濟(jì)生活中一個(gè)非常重要的問(wèn)題，無(wú)論是宏觀經(jīng)濟(jì)和金融的決策者還是銀行等各金融機(jī)構(gòu)的管理者都在積極探索現(xiàn)代金融風(fēng)險(xiǎn)管理的有效方法。中國(guó)商業(yè)銀行面臨的金融風(fēng)險(xiǎn)主要是以信貸資產(chǎn)為載體的信用資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)會(huì)通過(guò)商業(yè)銀行會(huì)傳遞到社會(huì)的各個(gè)角落。金融風(fēng)險(xiǎn)比其他社會(huì)部門面臨的風(fēng)險(xiǎn)具有更大更強(qiáng)的破壞性，對(duì)國(guó)家經(jīng)濟(jì)安全更具威脅的特質(zhì)。因此風(fēng)險(xiǎn)研究與管理

2、歷來(lái)是商業(yè)銀行面臨的重要課題。 本文首先從風(fēng)險(xiǎn)傳導(dǎo)機(jī)制的研究入手，分析了金融風(fēng)險(xiǎn)的信貸、市場(chǎng)變量波動(dòng)、貨幣政策、銀行資本與產(chǎn)業(yè)資本內(nèi)在關(guān)聯(lián)和從眾心理五種風(fēng)險(xiǎn)的傳導(dǎo)機(jī)制，并用東南亞金融危機(jī)的實(shí)例加以論證。同時(shí)針對(duì)目前廣泛采用的商業(yè)銀行內(nèi)部信用評(píng)級(jí)存在的問(wèn)題提出了多元?jiǎng)討B(tài)的銀行內(nèi)部信用評(píng)級(jí)體系。再利用模糊數(shù)學(xué)中的模糊綜合評(píng)價(jià)的方法對(duì)各個(gè)影響因素進(jìn)行評(píng)判。其中各指標(biāo)的權(quán)重采用專家打分的模糊聚類分析，剔除異常值，符合數(shù)學(xué)中的多數(shù)原則。另

3、外，針對(duì)定性指標(biāo)的評(píng)價(jià)中難以統(tǒng)一確定好壞的性質(zhì)，本文創(chuàng)新性地提出逆向彌補(bǔ)的評(píng)價(jià)方法。相對(duì)于目前定性指標(biāo)的評(píng)價(jià)方法，逆向彌補(bǔ)法具有六大優(yōu)勢(shì)。同時(shí)提出評(píng)級(jí)符號(hào)的復(fù)合標(biāo)示法，解決了國(guó)際上傳統(tǒng)AAA評(píng)級(jí)符號(hào)無(wú)法區(qū)別同一級(jí)別不同債項(xiàng)不同風(fēng)險(xiǎn)特征的問(wèn)題。 其次就銀行信用風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部評(píng)級(jí)中的違約概率的確定進(jìn)行了討論，理論上從分析影響債務(wù)人（債項(xiàng)）違約概率的兩類信息因素特征入手，介紹了計(jì)算違約概率的三種方式。并探討了在兩種不同評(píng)級(jí)理念下這兩種違約概

4、率的計(jì)算模型，同時(shí)分析這兩種違約概率與經(jīng)濟(jì)狀況變化的關(guān)系。 然后深入探討了銀企雙方在貸款定價(jià)策略中如何通過(guò)相互的博弈達(dá)到均衡的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象。信息對(duì)稱的市場(chǎng)中，借貸雙方由于都不擁有私有信息，因此不會(huì)存在逆向選擇的問(wèn)題，貸款定價(jià)中雙方很容易達(dá)到均衡。而信息不對(duì)稱的信貸市場(chǎng)中，由于借款者比銀行擁有更多的私人信息，存在逆向選擇，使得某些雙方互惠的交易不能實(shí)現(xiàn)。還會(huì)出現(xiàn)信用配給現(xiàn)象。 最后提出將銀行的整個(gè)信貸資產(chǎn)看作一個(gè)大的組合，對(duì)其