mba論文嵌入衍生工具的估值、確認與披露——基于我國商業(yè)銀行結構性產品的研究pdf

1、分類號——U D C中央財經大學密，級——編號——博士學位論文提交論文日期： 2 0 1 2 年4 月2 0 日中文摘要2 0 世紀9 0 年代以來，爆發(fā)于全球的每一場金融風暴幾乎都與衍生金融工具相關。衍生金融工具這一“金融時代雙刃劍”，在帶來巨大經濟效益的同時，也潛在了巨大的風險?；仡櫧鹑谖C暴露的諸多問題，一方面，衍生金融工具對風險顯著的放大作用讓原本動蕩的金融市場更加難以預測；另一方面，不得不承認作為記錄計量衍生金融工具交易情況的

2、重要會計信息未能及時披露衍生金融交易所潛在的巨大風險，也未能及時發(fā)出財務預警信號的事實。全球各界對衍生金融工具的過度包裝運用以及得不到正確反映等問題，紛紛提出責難。降低金融會計準則的復雜性，建立高質量的全球會計準則，對金融工具的會計確認和計量進行重新修訂，成為后金融危機時代，國際監(jiān)管組織及各國會計準則制定機構討論與研究的主題。衍生金融工具會計一直以來都是財務會計領域最為復雜的問題之一。嵌入衍生工具會計是金融工具會計的重要組成部分，伴隨著

3、金融工具會計的發(fā)展而產生。由于其復雜的業(yè)務規(guī)則，更是成為衍生金融工具會計中的難點。在實務中，各類衍生金融工具與各類非衍生金融工具的排列組合可以構成“不計其數”的各種混合工具，不同混合工具的經濟特質及風險又各不相同，使得嵌入衍生工具極其多樣化和復雜化，給會計處理造成了一定的困難?；穗H會計準則理事會( 以下簡稱：I A S B ) 作為制定金融工具會計準則的積極倡導者和實踐者，發(fā)布的I A S 3 2 《金融工具：列報》、I A S 3 9

4、 《金融工具：確認與計量》、I F R S 7 《金融工具：披露》等多份相關會計準則文件，對金融工具會計核算進行了規(guī)范，其中，也具體規(guī)范了嵌入衍生工具的核算。但是，由于嵌入衍生工具會計核算中復雜的條件判斷、分拆處理及后續(xù)計囊，大大加大了會計核算的難度和成本。為應對全球金融危機給會計準則帶來的質疑，根據2 0 圖集團領導人會議決議和金融穩(wěn)定委員會等國際組織的建議，I A S B 于2 0 0 9 年1 1 月頒布了《國際財務報告準則第9

5、號——金融工具》( 以下簡稱I F R S 9 ) ，對金融工具確認、計量、報告等有關會計準則進行了重大調整，修改了金融工具的分類和計量、金融資產減值、套期會計等內容，對現(xiàn)行金融工具的會計處理產生了很大沖擊。其中，自然包括對更為復雜的嵌入衍生工具會計處理做出重大修定。I F R S 9 大大簡化了嵌入衍生工具的會計處理，規(guī)定對于主合同是金融資產的混合工具不進行拆分處理，而是整體認定其計量屬性，并取消了包含嵌入衍生工具的混合工具應用“公允